Annual Data
Quarterly Data
The cash flow statement provides information about a company cash receipts and cash payments during an accounting period, showing how these cash flows link the ending cash balance to the beginning balance shown on the company balance sheet.
The cash flow statement consists of three parts: cash flows provided by (used in) operating activities, cash flows provided by (used in) investing activities, and cash flows provided by (used in) financing activities.
Cintas Corp., consolidated cash flow statement (quarterly data)
US$ in thousands
3 months ended:
Nov 30, 2024
Aug 31, 2024
May 31, 2024
Feb 29, 2024
Nov 30, 2023
Aug 31, 2023
May 31, 2023
Feb 28, 2023
Nov 30, 2022
Aug 31, 2022
May 31, 2022
Feb 28, 2022
Nov 30, 2021
Aug 31, 2021
May 31, 2021
Feb 28, 2021
Nov 30, 2020
Aug 31, 2020
May 31, 2020
Feb 29, 2020
Nov 30, 2019
Aug 31, 2019
May 31, 2019
Feb 28, 2019
Nov 30, 2018
Aug 31, 2018
Net income
448,495) 452,033) 414,315) 397,579) 374,613) 385,085) 346,201) 325,827) 324,293) 351,689) 294,461) 315,448) 294,669) 331,179) 267,722) 258,384) 284,857) 300,005) 144,585) 234,520) 246,120) 250,812) 226,119) 203,334) 243,013) 212,515)
Depreciation
75,502) 73,838) 73,229) 70,834) 69,190) 67,613) 66,240) 64,240) 63,504) 63,057) 64,912) 62,190) 61,319) 60,955) 61,704) 61,036) 60,522) 60,574) 60,644) 59,894) 58,641) 56,726) 59,251) 57,268) 54,367) 52,745)
Amortization of intangible assets and capitalized contract costs
54,541) 41,366) 41,703) 40,580) 40,036) 39,199) 38,840) 38,588) 37,704) 36,989) 37,466) 38,494) 37,371) 36,994) 36,426) 36,131) 35,953) 35,605) 35,916) 36,269) 35,695) 35,268) 34,513) 34,390) 34,009) 33,550)
Stock-based compensation
32,417) 33,367) 32,496) 31,308) 22,940) 30,242) 28,287) 23,797) 25,255) 26,282) 25,621) 22,794) 24,397) 36,496) 28,614) 25,819) 28,547) 29,055) 19,007) 27,030) 29,003) 40,395) 33,657) 30,769) 28,612) 46,172)
Gain on equity method investment transaction
—) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) (30,151) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —)
Gain on sale of property and equipment
(4,295) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) 49) (12,178) (169) (3,898) (17,963) —) —) —) —) —) (781) (2,419) —) —)
Long-lived asset impairment
—) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) 5,114) —) —) —) 9,220) —) —) —) —) —) —) —)
Gain on sale of a cost method investment
—) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) (69,373) —)
Deferred income taxes
1,866) 1,887) (7,546) (14,261) (5,738) (1,367) 1,232) 3,436) 3,736) 14,829) 9,458) 12,711) 7,054) 22,887) (5,983) (13,160) (14,383) (8,716) (21,265) (2,619) (278) 7,910) 6,629) 5,852) 10,205) 9,022)
Accounts receivable, net
(79,924) (49,129) 17,641) 11,841) (76,989) (43,892) (19,298) 1,424) (54,500) (79,397) (1,169) (21,880) (49,601) (27,742) 30,602) (23,286) (47,010) 7,118) 70,816) 6,805) (31,304) (6,636) (33,816) 24,646) (70,697) (15,051)
Inventories, net
7,433) 11,318) 39,932) 23,741) 23,552) 8,541) 24,905) (17,297) (40,790) (2,476) 13,883) (11,095) (1,580) 14,986) 48,177) 1,271) (47,005) (77,944) (56,993) (4,378) (11,676) (1,726) 10,677) (17,489) (18,598) (34,629)
Uniforms and other rental items in service
(33,521) (20,144) (13,755) 12,589) (14,235) (7,414) (12,261) (12,516) (34,148) (39,327) (33,748) (8,071) (30,239) (39,274) (29,390) (3,355) (19,466) 16,552) 46,505) (988) (21,439) (11,305) (17,892) (14,652) (34,665) (23,019)
Prepaid expenses and other current assets and capitalized contract costs
(41,386) (68,719) (12,801) (24,817) (13,265) (66,791) (15,331) (31,310) (21,891) (63,641) 48,869) (29,472) (11,254) (36,724) (25,629) (19,676) (15,018) (42,277) (15,079) (26,760) (26,481) (41,928) (15,642) (26,962) (11,231) (46,930)
Accounts payable
23,594) 56,698) 31,125) (9,210) 2,538) 12,443) 20,518) (28,570) 19,740) 41,681) 16,529) (5,232) 37,672) (26,272) (7,717) (37,115) 21,870) 20,358) (11,642) (13,784) 14,698) 13,357) 12,197) 2,034) (1,626) (329)
Accrued compensation and related liabilities
33,206) (86,965) 31,498) 28,214) 37,683) (124,408) 35,377) (4,454) 31,745) (59,957) 24,775) 31,588) 25,846) (85,834) 16,295) 73,665) 33,876) (10,067) (21,684) 24,534) 29,392) (58,718) 19,187) 17,103) 35,217) (56,186)
Accrued liabilities and other
18,498) (44,268) 44,805) 83,398) 18,499) (48,952) 23,458) 51,208) 15,753) (49,105) 8,476) (7,198) 13,823) (24,342) (5,378) (22,927) 35,867) (14,297) 46,480) 21,309) 6,199) (24,082) 27,296) 18,936) 12,234) (27,556)
Income taxes, current
(95,022) 65,450) 398) 5,314) (86,138) 86,646) 15,455) 10,669) (49,408) 57,532) 41,037) 23,147) (77,885) 11,010) 35,537) (1,038) (79,975) (3,674) 50,424) 1,366) (34,120) 16,828) 35,750) (6,660) (29,885) 12,681)
Change in current assets and liabilities, net of acquisitions of businesses
(167,122)
(135,759)
138,843)
131,070)
(108,355)
(183,827)
72,823)
(30,846)
(133,499)
(194,690)
118,652)
(28,213)
(93,218)
(214,192)
62,497)
(32,461)
(116,861)
(104,231)
108,827)
8,104)
(74,731)
(114,210)
37,757)
(3,044)
(119,251)
(191,019)
Adjustments to reconcile net income to net cash provided by operating activities
(7,091)
14,699)
278,725)
259,531)
18,073)
(48,140)
207,422)
99,215)
(3,300)
(53,533)
256,109)
77,825)
36,972)
(69,038)
188,203)
73,467)
(24,185)
12,287)
212,349)
128,678)
48,330)
26,089)
171,026)
122,816)
(61,431)
(49,530)
Net cash provided by operating activities
441,404)
466,732)
693,040)
657,110)
392,686)
336,945)
553,623)
425,042)
320,993)
298,156)
550,570)
393,273)
331,641)
262,141)
455,925)
331,851)
260,672)
312,292)
356,934)
363,198)
294,450)
276,901)
397,145)
326,150)
181,582)
162,985)
Capital expenditures
(101,416) (92,921) (101,911) (107,031) (93,830) (106,697) (106,993) (77,712) (76,388) (70,016) (74,821) (57,222) (59,881) (48,748) (43,060) (42,751) (26,783) (30,876) (40,910) (63,212) (61,424) (64,743) (68,914) (70,191) (73,086) (64,528)
Purchases of investments
32) (7,124) 46) (117) (950) (6,525) 52) 564) 748) (5,930) (52) (57) 2,771) (8,738) 3,574) (668) (2,265) (4,940) 430) (340) (730) (9,391) (297) (3,473) (14,071) —)
Proceeds from sale of property and equipment
5,908) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) 277) 15,070) (785) 9,064) 23,426) —) —) —) 13,300) —) —) 3,200) —) —)
Proceeds from sale of a cost method investment
—) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) 73,342) —)
Acquisitions of businesses, net of cash acquired
(145,448) (9,436) (1,809) (111,031) (18,346) (55,651) (13,374) (17,526) (8,397) (7,060) (13,384) (105,174) (9,945) (35,725) (2,468) (638) (4,948) (1,984) (5,870) (41,268) (2,686) (3,896) (2,410) (823) 1,033) (7,613)
Other, net
6,253) (4,851) (1,679) (2,904) 767) (963) 254) (2,513) (792) (3,589) 1,933) (2,263) (496) (6,180) (5,812) (2,429) (730) (2,142) (2,568) 13) (1,994) (109) (1,003) (5,087) (3,073) 1,356)
Net cash used in investing activities
(234,671)
(114,332)
(105,353)
(221,083)
(112,359)
(169,836)
(120,061)
(97,187)
(84,829)
(86,595)
(86,324)
(164,716)
(67,274)
(84,321)
(48,551)
(37,422)
(11,300)
(39,942)
(48,918)
(104,807)
(53,534)
(78,139)
(72,624)
(76,374)
(15,855)
(70,785)
Issuance (payments) of commercial paper, net
15,000) 166,000) —) (210,000) 210,000) —) (199,000) (186,246) (71,954) 196,000) (298,010) 392,210) (159,000) 326,000) —) —) —) —) —) —) (139,000) 26,500) (105,000) 44,000) 173,500) —)
Proceeds from issuance of debt
—) —) —) —) —) —) —) —) —) —) 1,190,506) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) 200,000) —) —) —)
Repayment of debt
—) —) —) —) (3,450) (10,000) (50,000) —) —) —) (950,000) —) —) (250,000) —) —) —) —) (200,000) —) —) —) —) —) —) —)
Proceeds from exercise of stock-based compensation awards
344) 231) 95) 346) 450) 479) 80) 816) 1,078) 1,047) 101) 8,438) 36,302) 72,896) 9,908) 12,519) 35,407) 72,123) 8,972) 18,346) 25,286) 37,915) 11,097) 21,662) 5,100) 27,512)
Dividends paid
(157,327) (138,237) (137,599) (137,471) (138,274) (117,565) (117,496) (117,404) (117,362) (97,655) (98,197) (98,973) (98,814) (79,135) (79,509) (371,818) —) —) 86) (268,042) —) —) (4) (220,760) —) —)
Repurchase of common stock
(36,716) (614,802) (231,887) (45,018) (349,852) (73,276) (27,948) (22,235) (28,348) (320,334) (304,032) (557,115) (5,491) (659,235) (399,631) (83,108) (2,371) (69,011) (203,191) (2,586) (1,911) (256,830) (408,076) (100,095) (368,661) (139,468)
Other, net
(5,454) (5,984) (4,629) (1,517) (2,309) (2,013) (3,879) (3,156) (3,583) (5,257) 263) (3,258) (2,789) (610) (541) (2,149) (818) (869) (782) 1,982) (760) (1,192) (6,024) (2,726) (4,810) (552)
Net cash provided by (used in) financing activities
(184,153)
(592,792)
(374,020)
(393,660)
(283,435)
(202,375)
(398,243)
(328,225)
(220,169)
(226,199)
(459,369)
(258,698)
(229,792)
(590,084)
(469,773)
(444,556)
32,218)
2,243)
(394,915)
(250,300)
(116,385)
(193,607)
(308,007)
(257,919)
(194,871)
(112,508)
Effect of exchange rate changes on cash and cash equivalents
(1,558) (250) (135) 560) 538) (757) 267) (866) (754) (1,275) 1,458) 1,107) (1,154) (1,627) 2,428) 563) 43) 1,547) (2,140) (185) (127) 331) (728) 523) (733) (60)
Net increase (decrease) in cash and cash equivalents
21,022)
(240,642)
213,532)
42,927)
(2,570)
(36,023)
35,586)
(1,236)
15,241)
(15,913)
6,335)
(29,034)
33,421)
(413,891)
(59,971)
(149,564)
281,633)
276,140)
(89,039)
7,906)
124,404)
5,486)
15,786)
(7,620)
(29,877)
(20,368)
Based on:
10-Q (reporting date: 2024-11-30) ,
10-Q (reporting date: 2024-08-31) ,
10-K (reporting date: 2024-05-31) ,
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10-Q (reporting date: 2021-11-30) ,
10-Q (reporting date: 2021-08-31) ,
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10-K (reporting date: 2020-05-31) ,
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10-Q (reporting date: 2019-11-30) ,
10-Q (reporting date: 2019-08-31) ,
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10-Q (reporting date: 2019-02-28) ,
10-Q (reporting date: 2018-11-30) ,
10-Q (reporting date: 2018-08-31) .
Cash flow statement item
Description
The company
Net cash provided by operating activities
Amount of cash inflow (outflow) from operating activities, excluding discontinued operations. Operating activity cash flows include transactions, adjustments, and changes in value not defined as investing or financing activities.
Cintas Corp. net cash provided by operating activities decreased from Q4 2024 to Q1 2025 and from Q1 2025 to Q2 2025.
Net cash used in investing activities
Amount of cash inflow (outflow) of investing activities, excluding discontinued operations. Investing activity cash flows include making and collecting loans and acquiring and disposing of debt or equity instruments and property, plant, and equipment and other productive assets.
Cintas Corp. net cash used in investing activities decreased from Q4 2024 to Q1 2025 and from Q1 2025 to Q2 2025.
Net cash provided by (used in) financing activities
Amount of cash inflow (outflow) of financing activities, excluding discontinued operations. Financing activity cash flows include obtaining resources from owners and providing them with a return on, and a return of, their investment; borrowing money and repaying amounts borrowed, or settling the obligation; and obtaining and paying for other resources obtained from creditors on long-term credit.
Cintas Corp. net cash provided by (used in) financing activities decreased from Q4 2024 to Q1 2025 but then increased from Q1 2025 to Q2 2025 exceeding Q4 2024 level.
