The cash flow statement provides information about a company cash receipts and cash payments during an accounting period, showing how these cash flows link the ending cash balance to the beginning balance shown on the company balance sheet.
The cash flow statement consists of three parts: cash flows provided by (used in) operating activities, cash flows provided by (used in) investing activities, and cash flows provided by (used in) financing activities.
Analog Devices Inc., consolidated cash flow statement (quarterly data)
US$ in thousands
3 months ended:
Feb 1, 2025
Nov 2, 2024
Aug 3, 2024
May 4, 2024
Feb 3, 2024
Oct 28, 2023
Jul 29, 2023
Apr 29, 2023
Jan 28, 2023
Oct 29, 2022
Jul 30, 2022
Apr 30, 2022
Jan 29, 2022
Oct 30, 2021
Jul 31, 2021
May 1, 2021
Jan 30, 2021
Oct 31, 2020
Aug 1, 2020
May 2, 2020
Feb 1, 2020
Nov 2, 2019
Aug 3, 2019
May 4, 2019
Feb 2, 2019
Net income
391,316)
478,072)
392,232)
302,242)
462,727)
498,430)
877,019)
977,656)
961,474)
936,226)
748,985)
783,273)
280,077)
75,687)
503,311)
422,905)
388,519)
386,526)
362,665)
267,696)
203,874)
277,694)
362,374)
367,937)
355,006)
Depreciation
98,447)
97,241)
92,358)
88,824)
84,348)
82,919)
86,204)
80,260)
85,321)
70,703)
75,619)
71,851)
65,165)
72,338)
50,162)
52,466)
56,309)
57,053)
57,598)
59,261)
59,863)
61,636)
61,606)
59,142)
58,293)
Amortization of intangibles
417,156)
423,220)
437,949)
439,473)
440,903)
453,198)
501,488)
501,536)
502,177)
501,911)
503,350)
504,255)
504,645)
406,625)
145,989)
145,701)
145,044)
145,163)
143,865)
144,051)
144,069)
143,528)
142,521)
142,233)
142,292)
Cost of goods sold for inventory acquired
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
271,396)
331,083)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
Stock-based compensation expense
77,574)
70,448)
64,051)
58,396)
69,815)
72,710)
82,970)
69,102)
75,041)
80,678)
84,874)
70,996)
86,939)
124,928)
41,687)
40,358)
36,638)
36,557)
39,560)
35,900)
37,501)
37,580)
36,098)
40,229)
36,393)
Non-cash impairment charge
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
91,953)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
Loss on extinguishment of debt
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
215,150)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
Deferred income taxes
(59,454)
(97,997)
(105,218)
(62,199)
(102,149)
(21,553)
(151,283)
(133,756)
(146,354)
(121,627)
(82,136)
(88,341)
(34,651)
(334,344)
(24,286)
(21,017)
(27,275)
(71,146)
(7,412)
(21,408)
(13,982)
(35,809)
(33,601)
(37,495)
15,652)
Non-cash contribution to charitable foundation
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
40,000)
—)
—)
—)
—)
Other
(799)
(776)
10,456)
8,686)
4,684)
(10,465)
16,362)
(6,964)
9,732)
(17,703)
8,551)
(36,174)
(1,748)
4,356)
(7,585)
10,471)
(14,553)
(257)
1,874)
1,469)
2,332)
24,006)
8,272)
11,736)
11,060)
Changes in operating assets and liabilities
202,569)
80,609)
(36,801)
(27,569)
178,504)
112,055)
(270,306)
(406,253)
(81,086)
(300,852)
(183,350)
(84,053)
(315,410)
44,901)
(79,236)
85,478)
(156,741)
118,702)
(40,950)
(57,928)
(124,009)
149,269)
(24,723)
87,100)
(246,929)
Adjustments to reconcile net income to net cash provided by operations
735,493)
572,745)
462,795)
505,611)
676,105)
688,864)
265,435)
103,925)
444,831)
213,110)
498,861)
438,534)
576,336)
865,037)
126,731)
313,457)
39,422)
286,072)
194,535)
161,345)
145,774)
380,210)
190,173)
302,945)
16,761)
Net cash provided by operating activities
1,126,809)
1,050,817)
855,027)
807,853)
1,138,832)
1,187,294)
1,142,454)
1,081,581)
1,406,305)
1,149,336)
1,247,846)
1,221,807)
856,413)
940,724)
630,042)
736,362)
427,941)
672,598)
557,200)
429,041)
349,648)
657,904)
552,547)
670,882)
371,767)
Purchases of short-term investments
—)
—)
(14,784)
(424,117)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
Maturities of short-term investments
—)
69,279)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
Additions to property, plant and equipment
(148,978)
(165,410)
(153,886)
(188,189)
(222,978)
(476,393)
(324,574)
(284,338)
(176,158)
(304,512)
(164,884)
(118,779)
(111,133)
(130,777)
(86,341)
(59,170)
(67,388)
(29,888)
(20,804)
(60,161)
(54,839)
(51,075)
(58,095)
(75,209)
(90,993)
Payments for acquisitions, net of cash acquired
(45,652)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
Cash received from acquisition of Maxim, net of cash paid
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
2,450,550)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
Other
329)
(15,483)
(3,396)
10,229)
3,877)
(2,668)
(2,173)
(183)
102)
(1,821)
30,751)
5,186)
7,824)
7,032)
38,829)
(1,527)
(7,683)
(854)
(12,693)
(1,391)
107)
(12,682)
(547)
637)
(5,222)
Net cash (used for) provided by investing activities
(194,301)
(111,614)
(172,066)
(602,077)
(219,101)
(479,061)
(326,747)
(284,521)
(176,056)
(306,333)
(134,133)
(113,593)
(103,309)
2,326,805)
(47,512)
(60,697)
(75,071)
(30,742)
(33,497)
(61,552)
(54,732)
(63,757)
(58,642)
(74,572)
(96,215)
Proceeds from debt
—)
—)
—)
1,087,856)
—)
—)
—)
—)
—)
296,130)
—)
—)
—)
3,939,640)
—)
—)
—)
—)
—)
395,646)
—)
—)
1,250,000)
—)
—)
Proceeds from revolver
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
400,000)
—)
—)
400,000)
—)
—)
—)
—)
—)
350,000)
—)
—)
—)
—)
75,000)
Payments on revolver
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
(400,000)
—)
—)
(400,000)
—)
—)
—)
—)
—)
(350,000)
—)
—)
—)
—)
(75,000)
Early termination of debt
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
(65,688)
—)
—)
—)
—)
(519,116)
(3,591,982)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
(1,250,000)
—)
—)
Proceeds from commercial paper notes
1,969,276)
2,474,947)
2,326,091)
2,603,907)
2,779,494)
2,640,615)
2,392,874)
253,635)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
Payments of commercial paper notes
(1,968,611)
(2,474,652)
(2,326,883)
(2,600,116)
(2,782,274)
(2,638,101)
(2,101,799)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
Repurchase of common stock
(160,368)
(94,878)
(117,980)
(222,381)
(180,351)
(469,937)
(686,510)
(1,152,951)
(654,557)
(818,183)
(905,972)
(776,841)
(76,019)
(2,095,992)
(163,281)
(188,814)
(157,057)
(7,222)
(17,651)
(113,584)
(106,030)
(172,389)
(112,001)
(101,522)
(227,093)
Payments on derivative instruments
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
(153,161)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
Prepayment for stock repurchases
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
(500,000)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
Debt repayments
—)
(499,966)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
(450,000)
—)
(300,000)
—)
(200,000)
(300,000)
(250,000)
(100,000)
Dividend payments to shareholders
(456,338)
(456,756)
(456,485)
(456,142)
(426,076)
(427,985)
(430,456)
(435,213)
(385,452)
(390,345)
(394,018)
(397,544)
(362,645)
(371,230)
(254,506)
(254,429)
(229,179)
(229,597)
(228,798)
(228,600)
(199,160)
(200,196)
(200,068)
(199,501)
(177,716)
Proceeds from employee stock plans
41,747)
4,860)
52,019)
14,517)
49,819)
5,606)
45,990)
25,774)
41,238)
3,874)
9,959)
11,583)
8,471)
7,757)
11,676)
23,752)
19,920)
10,653)
26,853)
14,784)
16,113)
10,388)
19,228)
67,678)
19,229)
Other
438)
(7,448)
6,614)
2,718)
(14,844)
(9,616)
(64,169)
84,530)
(31,588)
21,664)
(28,375)
14,616)
12,041)
(4,730)
(447)
(94)
2,493)
—)
436)
(3,956)
(495)
5,087)
(1,774)
(5,575)
(569)
Net cash used for financing activities
(573,856)
(1,053,893)
(516,624)
430,359)
(574,232)
(899,418)
(844,070)
(1,289,913)
(1,030,359)
(886,860)
(1,318,406)
(1,148,186)
(937,268)
(2,769,698)
(406,558)
(419,585)
(363,823)
(676,166)
(219,160)
(235,710)
(289,572)
(557,110)
(594,615)
(488,920)
(486,149)
Effect of exchange rate changes on cash
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
(10,531)
(8,080)
(12,694)
(3,401)
(568)
(487)
1,073)
3,156)
(94)
784)
(1,250)
742)
(879)
(727)
347)
(130)
Net increase (decrease) in cash and cash equivalents
Amount of cash inflow (outflow) from operating activities, excluding discontinued operations. Operating activity cash flows include transactions, adjustments, and changes in value not defined as investing or financing activities.
Analog Devices Inc. net cash provided by operating activities increased from Q3 2024 to Q4 2024 and from Q4 2024 to Q1 2025.
Net cash (used for) provided by investing activities
Amount of cash inflow (outflow) of investing activities, excluding discontinued operations. Investing activity cash flows include making and collecting loans and acquiring and disposing of debt or equity instruments and property, plant, and equipment and other productive assets.
Analog Devices Inc. net cash (used for) provided by investing activities increased from Q3 2024 to Q4 2024 but then decreased significantly from Q4 2024 to Q1 2025.
Net cash used for financing activities
Amount of cash inflow (outflow) of financing activities, excluding discontinued operations. Financing activity cash flows include obtaining resources from owners and providing them with a return on, and a return of, their investment; borrowing money and repaying amounts borrowed, or settling the obligation; and obtaining and paying for other resources obtained from creditors on long-term credit.
Analog Devices Inc. net cash used for financing activities decreased from Q3 2024 to Q4 2024 but then increased from Q4 2024 to Q1 2025 not reaching Q3 2024 level.
