The cash flow statement provides information about a company cash receipts and cash payments during an accounting period, showing how these cash flows link the ending cash balance to the beginning balance shown on the company balance sheet.
The cash flow statement consists of three parts: cash flows provided by (used in) operating activities, cash flows provided by (used in) investing activities, and cash flows provided by (used in) financing activities.
Cisco Systems Inc., consolidated cash flow statement (quarterly data)
US$ in millions
3 months ended:
Oct 26, 2024
Jul 27, 2024
Apr 27, 2024
Jan 27, 2024
Oct 28, 2023
Jul 29, 2023
Apr 29, 2023
Jan 28, 2023
Oct 29, 2022
Jul 30, 2022
Apr 30, 2022
Jan 29, 2022
Oct 30, 2021
Jul 31, 2021
May 1, 2021
Jan 23, 2021
Oct 24, 2020
Jul 25, 2020
Apr 25, 2020
Jan 25, 2020
Oct 26, 2019
Jul 27, 2019
Apr 27, 2019
Jan 26, 2019
Oct 27, 2018
Net income
2,711)
2,162)
1,886)
2,634)
3,638)
3,958)
3,212)
2,773)
2,670)
2,815)
3,044)
2,973)
2,980)
3,009)
2,863)
2,545)
2,174)
2,636)
2,774)
2,878)
2,926)
2,206)
3,044)
2,822)
3,549)
Depreciation, amortization, and other
789)
823)
861)
422)
401)
422)
451)
438)
415)
430)
478)
516)
533)
489)
486)
436)
451)
444)
446)
457)
461)
464)
481)
487)
465)
Share-based compensation expense
827)
800)
811)
802)
661)
633)
623)
601)
496)
479)
477)
477)
453)
424)
463)
436)
438)
399)
391)
384)
395)
404)
374)
389)
403)
Provision (benefit) for receivables
(1)
15)
7)
8)
4)
20)
5)
(1)
7)
6)
41)
7)
1)
(2)
6)
(23)
13)
33)
14)
(4)
50)
8)
2)
22)
8)
Deferred income taxes
(281)
(727)
571)
(303)
(513)
(742)
(498)
(479)
(366)
(142)
(29)
(40)
(98)
(295)
2)
29)
(120)
(141)
(25)
47)
81)
(69)
(24)
(185)
(72)
(Gains) losses on divestitures, investments and other, net
(60)
(9)
19)
116)
89)
(37)
134)
(22)
131)
17)
(147)
(112)
(211)
(153)
(115)
(27)
(59)
47)
(23)
(154)
(8)
55)
(2)
(84)
7)
Accounts receivable
2,227)
(1,575)
345)
(38)
979)
(760)
101)
274)
1,119)
(875)
174)
(735)
427)
(1,357)
5)
(281)
1,526)
(881)
(310)
569)
515)
(1,644)
(53)
721)
892)
Inventories
229)
(255)
88)
135)
307)
(175)
(325)
(461)
(108)
(347)
(177)
(231)
(275)
16)
(115)
(124)
(21)
(59)
118)
(9)
34)
132)
202)
(169)
(34)
Financing receivables
173)
(16)
125)
(58)
25)
(24)
292)
278)
556)
(190)
190)
569)
672)
417)
412)
581)
167)
(1,177)
(28)
262)
146)
(137)
(273)
(112)
273)
Other assets
(190)
(289)
21)
(113)
(290)
433)
(218)
106)
(316)
(320)
(515)
(610)
(170)
(564)
(21)
47)
(259)
(49)
15)
71)
59)
(219)
(84)
(357)
(295)
Accounts payable
(269)
210)
176)
(241)
(235)
(129)
114)
—)
42)
(1)
196)
(157)
(93)
(77)
382)
(431)
73)
(183)
450)
(81)
(45)
35)
348)
(143)
(153)
Income taxes, net
(806)
684)
(567)
(2,883)
(1,773)
98)
1,002)
98)
20)
40)
146)
(893)
17)
279)
8)
(752)
(84)
378)
307)
(677)
(330)
1,071)
71)
(393)
(437)
Accrued compensation
(754)
396)
(329)
145)
(908)
626)
171)
238)
(384)
303)
(293)
148)
(585)
498)
20)
290)
(165)
142)
301)
(48)
(473)
345)
271)
9)
(348)
Deferred revenue
(971)
1,009)
(82)
34)
259)
1,271)
422)
711)
(78)
1,036)
90)
297)
(95)
1,297)
37)
271)
(45)
1,678)
97)
78)
158)
986)
214)
516)
(309)
Other liabilities
37)
502)
39)
148)
(273)
372)
(267)
185)
(242)
426)
(14)
252)
(129)
523)
(553)
(23)
7)
535)
(290)
27)
(382)
305)
(242)
274)
(186)
Change in operating assets and liabilities, net of effects of acquisitions and divestitures
(324)
666)
(184)
(2,871)
(1,909)
1,712)
1,292)
1,429)
609)
72)
(203)
(1,360)
(231)
1,032)
175)
(422)
1,199)
384)
660)
192)
(318)
874)
454)
346)
(597)
Adjustments to reconcile net income to net cash provided by operating activities
950)
1,568)
2,085)
(1,826)
(1,267)
2,008)
2,007)
1,966)
1,292)
862)
617)
(512)
447)
1,495)
1,017)
429)
1,922)
1,166)
1,463)
922)
661)
1,736)
1,285)
975)
214)
Net cash provided by operating activities
3,661)
3,730)
3,971)
808)
2,371)
5,966)
5,219)
4,739)
3,962)
3,677)
3,661)
2,461)
3,427)
4,504)
3,880)
2,974)
4,096)
3,802)
4,237)
3,800)
3,587)
3,942)
4,329)
3,797)
3,763)
Purchases of investments
(1,775)
(1,186)
(791)
(403)
(1,850)
(3,219)
(3,855)
(1,854)
(1,943)
(687)
(1,446)
(986)
(2,951)
(1,473)
(1,830)
(2,269)
(3,756)
(2,332)
(2,630)
(2,222)
(2,028)
(1,240)
(499)
(193)
(484)
Proceeds from sales of investments
1,490)
262)
1,390)
1,204)
1,280)
252)
215)
180)
407)
172)
1,086)
822)
580)
649)
1,350)
717)
657)
894)
1,327)
1,068)
2,342)
1,997)
2,336)
250)
2,805)
Proceeds from maturities of investments
1,164)
563)
1,760)
1,547)
2,497)
2,189)
1,473)
1,345)
971)
1,378)
1,123)
1,329)
1,856)
1,964)
3,072)
1,948)
1,425)
2,267)
1,664)
2,078)
1,966)
2,131)
4,534)
3,722)
2,541)
Acquisitions, net of cash and cash equivalents acquired and divestitures
(217)
(120)
(24,996)
(2)
(876)
(205)
(93)
(3)
—)
—)
(12)
(25)
(336)
(705)
(5,473)
(30)
(830)
(90)
(74)
—)
(163)
—)
(576)
365)
(1,964)
Purchases of investments in privately held companies
(42)
(202)
(32)
(37)
(13)
(23)
(92)
(22)
(48)
(28)
(34)
(23)
(101)
(37)
(43)
(27)
(68)
(47)
(46)
(43)
(54)
(30)
(50)
(39)
(29)
Return of investments in privately held companies
77)
56)
23)
76)
47)
18)
33)
29)
10)
88)
45)
51)
53)
98)
38)
29)
29)
11)
122)
34)
57)
32)
84)
27)
16)
Acquisition of property and equipment
(217)
(198)
(168)
(170)
(134)
(233)
(270)
(170)
(176)
(139)
(106)
(110)
(122)
(162)
(172)
(187)
(171)
(208)
(171)
(189)
(202)
(208)
(228)
(261)
(212)
Other
(1)
(3)
(1)
(2)
1)
1)
(5)
1)
(20)
85)
(3)
(7)
1)
14)
(47)
1)
4)
4)
44)
117)
4)
7)
5)
(4)
2)
Net cash (used in) provided by investing activities
479)
(828)
(22,815)
2,213)
952)
(1,220)
(2,594)
(494)
(799)
869)
653)
1,051)
(1,020)
348)
(3,105)
182)
(2,710)
499)
236)
843)
1,922)
2,689)
5,606)
3,867)
2,675)
Issuances of common stock
—)
367)
(2)
349)
—)
384)
—)
316)
—)
354)
—)
306)
—)
336)
1)
305)
1)
320)
1)
332)
2)
319)
9)
304)
8)
Repurchases of common stock, repurchase program
(2,003)
(2,015)
(1,268)
(1,204)
(1,300)
(1,264)
(1,269)
(1,204)
(556)
(2,342)
(242)
(4,832)
(273)
(781)
(527)
(769)
(800)
—)
(1,011)
(864)
(784)
(4,675)
(5,980)
(4,986)
(5,076)
Shares repurchased for tax withholdings on vesting of restricted stock units
(165)
(227)
(184)
(428)
(153)
(153)
(134)
(202)
(108)
(146)
(135)
(278)
(133)
(217)
(102)
(228)
(89)
(208)
(82)
(243)
(194)
(261)
(87)
(196)
(318)
Short-term borrowings, original maturities of 90 days or less, net
68)
(1,069)
149)
1,398)
—)
—)
—)
—)
(602)
597)
(950)
959)
—)
(5)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
(3,470)
1,723)
1,723)
—)
—)
Issuances of debt
5,732)
7,659)
21,622)
2,537)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
1,049)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
720)
1,530)
—)
—)
Repayments of debt
(4,821)
(7,631)
(1,445)
—)
(750)
—)
(500)
—)
—)
(500)
(1,050)
—)
(2,000)
—)
(3,000)
—)
—)
(1,500)
—)
(2,500)
(2,720)
(1,530)
(5,250)
—)
—)
Repayments of Splunk convertible debt, net
—)
—)
(3,140)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
Dividends paid
(1,592)
(1,606)
(1,615)
(1,583)
(1,580)
(1,589)
(1,593)
(1,560)
(1,560)
(1,567)
(1,555)
(1,541)
(1,561)
(1,562)
(1,560)
(1,521)
(1,520)
(1,525)
(1,519)
(1,486)
(1,486)
(1,490)
(1,519)
(1,470)
(1,500)
Other
(3)
15)
(45)
10)
(17)
(28)
1)
24)
(29)
(14)
(68)
(37)
(3)
(40)
(31)
35)
35)
54)
9)
4)
(16)
62)
33)
77)
(59)
Net cash provided by (used in) financing activities
(2,784)
(4,507)
14,072)
1,079)
(3,800)
(2,650)
(3,495)
(2,626)
(2,855)
(3,618)
(4,000)
(4,374)
(3,970)
(2,269)
(5,219)
(2,178)
(2,373)
(2,859)
(2,602)
(4,757)
(8,668)
(5,132)
(9,541)
(6,271)
(6,945)
Effect of foreign currency exchange rate changes on cash, cash equivalents, restricted cash and restricted cash equivalents
10)
8)
(7)
13)
(45)
(15)
(93)
98)
(95)
(58)
(97)
(25)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
Net increase (decrease) in cash, cash equivalents, restricted cash and restricted cash equivalents
Amount of cash inflow (outflow) from operating activities, excluding discontinued operations. Operating activity cash flows include transactions, adjustments, and changes in value not defined as investing or financing activities.
Cisco Systems Inc. net cash provided by operating activities decreased from Q3 2024 to Q4 2024 and from Q4 2024 to Q1 2025.
Net cash (used in) provided by investing activities
Amount of cash inflow (outflow) of investing activities, excluding discontinued operations. Investing activity cash flows include making and collecting loans and acquiring and disposing of debt or equity instruments and property, plant, and equipment and other productive assets.
Cisco Systems Inc. net cash (used in) provided by investing activities increased from Q3 2024 to Q4 2024 and from Q4 2024 to Q1 2025.
Net cash provided by (used in) financing activities
Amount of cash inflow (outflow) of financing activities, excluding discontinued operations. Financing activity cash flows include obtaining resources from owners and providing them with a return on, and a return of, their investment; borrowing money and repaying amounts borrowed, or settling the obligation; and obtaining and paying for other resources obtained from creditors on long-term credit.
Cisco Systems Inc. net cash provided by (used in) financing activities decreased from Q3 2024 to Q4 2024 but then slightly increased from Q4 2024 to Q1 2025.
